ఎఫ్ఒఐఆర్ అంటే ఏమిటి? ఇది వ్యక్తిగత రుణం అప్రూవల్ పై ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
Banks and financial institutions judge a loan applicant’s creditworthiness before approving their application, especially for unsecured loans such as. FOIR is a metric that helps banks and financial institutions do this. FOIR’s full form is a fixed obligation-to-income ratio. FOIR helps a lender determine whether you have the necessary repayment capacity.
In a nutshell, FOIR measures your fixed monthly outgo as a percentage of your net monthly income. The result indicates your disposable income and whether or not it will be sufficient for loan repayment. As the risk borne by a lender is higher in the case of unsecured loans, your FOIR holds significant weight when a lender is assessing your personal loan eligibility. The FOIR calculation also includes EMIs payable towards a prospective loan that an applicant has requested with the lender. It is also known as the debt-to-income ratio.
Ideally, your FOIR must be between 40% and 50% This means that your total monthly expenses should not be more than 50% of your income. Specific lenders consider FOIR which goes up to 65% or even 70% for those with a high net worth.
ఎఫ్ఒఐఆర్ ఎలా లెక్కించబడుతుంది?
ఎఫ్ఒఐఆర్ లెక్కించడానికి మీరు ఈ క్రింది ఫార్ములాను ఉపయోగించవచ్చు.
ఈ క్రింది ఉదాహరణ సహాయంతో దానిని అర్థం చేసుకోండి:
An individual has applied for a personal loan of Rs. 5 lakh for five years. If his net monthly income is Rs. 80,000 and his fixed expenditures include the following:
- Rs. 5,000 as EMI towards a car loan
- Rs. 7,000 as EMI towards a home loan
- నెలవారీ అద్దె రూ. 8,000కు సమానంగా ఉంటుంది
- ఇతర స్థిర చెల్లింపులలో రూ. 8,000 ఉంటాయి
అలాగే, అతని సంభావ్య రుణం కోసం లెక్కించబడిన ఇఎంఐ రూ. 11,377.
అతని ఎఫ్ఒఐఆర్ = (5,000 + 7,000 + 8,000 + 8,000 + 11,377)/80,000 x100 = 49.2%.
ఇక్కడ, ఫిక్స్‌డ్ నెలవారీ బాధ్యతలలో ఇవి ఉంటాయి:
- క్రెడిట్ కార్డ్ చెల్లింపులు
- ఇప్పటికే ఉన్న ఇఎంఐ లు
- అద్దె చెల్లింపులు
- నెలవారీ జీవన ఖర్చులు
- EMI of the loan that you are applying for
- ఇతర అప్పు బాధ్యతలు, ఏవైనా ఉంటే
అయితే, ఫిక్స్‌డ్ లేదా రికరింగ్ డిపాజిట్లకు అందించే సహకారాలు మరియు చెల్లించవలసిన పన్నులు అనేవి స్థిర నెలవారీ బాధ్యతలుగా పరిగణించబడవు.
ఎఫ్ఒఐఆర్ పర్సనల్ లోన్ అప్రూవల్‍ను ఎలా ప్రభావితం చేస్తుంది?
తక్కువ ఎఫ్ఒఐఆర్ నిర్వహించడం ఈ క్రింది మార్గాల్లో మీ ఫైనాన్సులను ప్రభావితం చేస్తుంది:
- మొత్తం బాధ్యతలను తగ్గిస్తుంది
- డిస్పోజబుల్ ఆదాయం పెరుగుతుంది
- రీపేమెంట్ సామర్థ్యాన్ని మెరుగుపరుస్తుంది
అటువంటి అంశాలు ఒక అప్లికెంట్ యొక్క క్రెడిట్ యోగ్యతకు అనుకూలంగా ఉంటాయి, తద్వారా అతని/ఆమె రుణం అప్రూవల్ పొందే అవకాశాలను మెరుగుపరుస్తాయి.
అధిక ఎఫ్ఒఐఆర్ ఉన్న వ్యక్తులు ఈ క్రింది సాంకేతికతలను ఉపయోగించడం ద్వారా వారి అప్రూవల్ అవకాశాలను మెరుగుపరచవచ్చు:
- బకాయి ఉన్న లోన్ బాధ్యతను చెల్లించండి.
- తక్కువ ఎఫ్ఒఐఆర్ కలిగి ఉన్న కో-సైనర్‍తో అప్లై చేయండి.
- ఎంపిక చేయబడిన ఋణదాత ద్వారా నిర్దేశించబడిన ఇతర అర్హతా ప్రమాణాలను అన్నింటినీ నెరవేర్చండి.
- ఋణదాతకు ఏదైనా ఇతర సాధారణ ఆదాయ వనరును వెల్లడించండి.
మీ ఎఫ్ఒఐఆర్ ఎక్కువ ఉన్నట్లయితే, లోన్ కోసం దరఖాస్తు చేయడానికి ముందు దానిని తగ్గించుకోవడానికి చర్యలు తీసుకోండి. సాధారణంగా, అధిక క్రెడిట్ స్కోర్ మరియు తక్కువ ఎఫ్ఒఐఆర్‌తో, మీరు చాలా సౌకర్యవంతంగా పర్సనల్ లోన్ ద్వారా పుష్కలమైన నిధులను పొందవచ్చు.
