ESOPs के लिए योग्यता
प्रत्येक कर्मचारी, 10% से अधिक इक्विटी होल्डिंग डायरेक्टर और प्रमोटर को छोड़कर, अगर वे निम्नलिखित में से किसी भी शर्तों को पूरा करते हैं, तो कर्मचारी स्टॉक ऑप्शन प्लान (ESOP) के लिए योग्य है:
- कंपनी का फुल-टाइम या पार्ट-टाइम डायरेक्टर.
- किसी सहायक, सहयोगी या होल्डिंग कंपनी का वर्तमान कर्मचारी, चाहे वे UK में या विदेश में स्थित हों.
- कंपनी के भारतीय या विदेशी कार्यालय में काम करने वाला स्थायी कर्मचारी.
कर्मचारियों के लिए ESOPs के लाभ
लाभ
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स्पष्टीकरण
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स्टॉक का स्वामित्व
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कर्मचारी कंपनी में स्वामित्व प्राप्त करते हैं, और संगठन की सफलता के साथ उनके हितों को संरेखित करते हैं.
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डिविडेंड आय
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कर्मचारी डिविडेंड प्राप्त करने के हकदार होते हैं, जिससे उन्हें कंपनी के लाभों से जुड़ा अतिरिक्त आय स्रोत मिलता है.
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डिस्काउंट पर स्टॉक प्राप्त करें
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कर्मचारी डिस्काउंट कीमत पर या उचित मार्केट वैल्यू पर कंपनी के शेयर खरीद सकते हैं, जिससे फाइनेंशियल लाभ मिलता है.
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प्रोडक्टिविटी को बढ़ाना
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स्वामित्व प्रतिबद्धता और प्रेरणा को बढ़ाता है, कर्मचारियों को उत्पादक बनने और कंपनी की सफलता में योगदान देने के लिए प्रोत्साहित करता है.
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नियोक्ताओं के लिए ESOPs के लाभ
लाभ
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स्पष्टीकरण
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कर्मचारियों को आकर्षित करें और बनाए रखें
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ESOP कंपनियों को प्रतिभा को आकर्षित करने और बनाए रखने में मदद करते हैं, विशेष रूप से तब जब अकेले वेतन प्रतिस्पर्धी नहीं हो सकते हैं.
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अट्रेशन को कम करें
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ESOP लॉन्ग-टर्म कर्मचारी लॉयल्टी को प्रोत्साहित करके, विशेष रूप से उच्च आकर्षण दरों वाले उद्योगों में टर्नओवर को कम कर सकते हैं.
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लॉन्ग-टर्म कमिटमेंट
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कंपनियां समय के साथ शेयर ऑफर करती हैं, कर्मचारियों को कंपनी के साथ बने रहने और लॉन्ग-टर्म लक्ष्यों के अनुरूप रहने के लिए प्रोत्साहित करती हैं.
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ESOP बनाम स्टॉक विकल्प: प्रमुख अंतर
ESOP, कंपनी के शेयरों का वास्तविक स्वामित्व प्रदान करते हैं, जो अक्सर बिना किसी अग्रिम लागत के होते हैं, जिससे लॉन्ग-टर्म लॉयल्टी को बढ़ावा मिलता है. दूसरी ओर, स्टॉक ऑप्शन, निर्धारित कीमत पर शेयर खरीदने का अधिकार प्रदान करते हैं, जिससे स्टॉक की वैल्यू बढ़ने पर कर्मचारियों को लाभ मिलता है.
अन्य इक्विटी क्षतिपूर्ति प्लान
कंपनियां कर्मचारियों को रिवॉर्ड देने और उन्हें लॉन्ग-टर्म बिज़नेस लक्ष्यों के अनुरूप बनाने के लिए वैकल्पिक इक्विटी प्लान प्रदान कर सकती हैं.
प्लान का प्रकार
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यह क्या ऑफर करता है
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मुख्य विशेषताएं
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डायरेक्ट स्टॉक परचेज़ प्लान (डीएसपीपी)
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कर्मचारियों को टैक्स के बाद आय का उपयोग करके कंपनी के शेयर खरीदने की सुविधा देता है.
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अक्सर स्टॉक की कीमत पर छोटा डिस्काउंट शामिल होता है; टैक्स-योग्य प्लान का हिस्सा हो सकता है.
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प्रतिबंधित स्टॉक
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कर्मचारियों को वास्तविक शेयर देता है, जो अक्सर रिवॉर्ड पैकेज के हिस्से के रूप में होता है.
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पूरा स्वामित्व लेने से पहले वेस्टिंग शिड्यूल या परफॉर्मेंस लक्ष्यों जैसी शर्तों के साथ आता है.
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स्टॉक विकल्प
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कर्मचारियों को भविष्य में एक निश्चित कीमत पर कंपनी का स्टॉक खरीदने का अधिकार देता है.
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अगर ऑप्शन अवधि के दौरान स्टॉक की कीमत निर्धारित खरीद कीमत से अधिक हो जाती है, तो लाभदायक होगा.
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फैंटम स्टॉक
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वास्तविक शेयर जारी किए बिना वास्तविक स्टॉक स्वामित्व की नकल करता है.
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कंपनी के स्टॉक की वैल्यू के आधार पर कैश बोनस प्रदान करता है.
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स्टॉक अप्रिशिएशन राइट्स (SARs)
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कर्मचारियों को शेयर खरीदने की आवश्यकता के बिना स्टॉक वैल्यू ग्रोथ के लिए रिवॉर्ड.
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कर्मचारियों को एक निर्धारित अवधि में स्टॉक की कीमत में वृद्धि के आधार पर कैश या शेयर प्राप्त होते हैं.
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आपकी कंपनी के लिए कौन सा मॉडल सही है?
आपकी कंपनी का सर्वश्रेष्ठ एम्प्लॉई ओनरशिप मॉडल आपकी फाइनेंशियल स्थिति, कंपनी कल्चर और लॉन्ग-टर्म लक्ष्यों सहित विभिन्न कारकों पर निर्भर करता है. मॉडल चुनते समय टैक्स प्रभाव, प्रशासनिक लागत और स्वामित्व की संभावित कमी पर विचार करना आवश्यक है.
ESOP टैक्सेशन और कानूनी विचार
एम्प्लॉई स्टॉक ओनरशिप प्लान (ESOPs) का दोहरा टैक्स प्रभाव होता है:
- ESOPs का एक्सरसाइज़: जब कोई कर्मचारी कंपनी शेयर खरीदने के अपने विकल्प का उपयोग करता है, तो एक्सरसाइज़ की तारीख पर शेयरों की फेयर मार्केट वैल्यू (एफएमवी) और एक्सरसाइज़ कीमत के बीच अंतर को टैक्स योग्य प्रतिलाभ माना जाता है. इस आवश्यकता पर कर्मचारी की मार्जिनल इनकम टैक्स दर पर टैक्स लगाया जाता है. लेकिन, सरकार ने स्टार्ट-अप के लिए इन नियमों में छूट दी है, जिससे कर्मचारियों को अनुदान की तारीख या बिक्री की तारीख से पांच वर्ष पहले तक अनुलाभ पर कर को स्थगित करने की अनुमति मिलती है.
- ESOP शेयरों की बिक्री: जब कोई कर्मचारी अपना ESOP शेयर बेचता है, तो पूंजी लाभ या हानि की गणना एक्सरसाइज़ की तारीख पर बिक्री मूल्य और एफएमवी के बीच के अंतर के आधार पर की जाती है.
- शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन टैक्स: अगर शेयर खरीद के एक वर्ष के भीतर बेचे जाते हैं, तो लाभ पर 15% की सीधी दर पर शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन के रूप में टैक्स लगाया जाता है .
- लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स: अगर शेयर एक वर्ष से अधिक समय के लिए होल्ड किए जाते हैं, तो लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन के रूप में लाभ पर टैक्स लगाया जाता है. इक्विटी शेयरों के लिए वर्तमान लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स दर ₹ 1 लाख से अधिक के लाभ पर 10% है.
भारत में विदेशी ESOPs का कर
अगर कोई भारतीय निवासी विदेशी कंपनी से ESOP लाभ प्राप्त करता है, तो भारत में आवश्यक मूल्य पर टैक्स लगता है. कर प्रभाव घरेलू ESOPs के समान होंगे.
अपने ESOPs के विशिष्ट टैक्स प्रभावों को समझने के लिए टैक्स प्रोफेशनल से परामर्श करना महत्वपूर्ण है, क्योंकि टैक्स कानून जटिल हो सकते हैं और बदलाव के अधीन हो सकते हैं.
ESOP शेयर बेचते समय टैक्स प्रभाव
जब कर्मचारी अपने ESOP शेयर बेचते हैं, तो वे होल्डिंग अवधि के आधार पर कैपिटल गेन टैक्स के अधीन होते हैं. अगर 12 महीनों के भीतर शेयर बेचे जाते हैं, तो शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन टैक्स लगता है, जबकि 12 महीनों के बाद बिक्री पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन टैक्स लगता है. इसके अलावा, व्यायाम के समय ESOP पर मिलने वाले लाभ के अनुसार टैक्स लगाया जाता है. टैक्स ट्रीटमेंट का सारांश नीचे दी गई टेबल में दिया गया है:
टैक्स घटक
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स्थिति
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टैक्स की दर
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परक्विज़िट टैक्स
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व्यायाम के समय
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इनकम टैक्स स्लैब के अनुसार
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शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन (एसटीसीजी)
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12 महीनों के भीतर बेचा गया
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15%
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लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन (एलटीसीजी)
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12 महीनों के बाद बेचा गया
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10% (अगर लाभ ₹1 लाख से अधिक है)
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जब कोई कंपनी सूचीबद्ध हो तो ESOPs का क्या होता है?
जब कोई कंपनी स्टॉक एक्सचेंज पर सूचीबद्ध हो जाती है, तो इसके ESOP प्रोग्राम की गतिशीलता में बदलाव हो सकते हैं. कुछ संभावित परिस्थितियां हैं:
- कंपनी बायबैक
कंपनी ESOPs धारक कर्मचारियों से अपने शेयरों को वापस खरीदने का विकल्प चुन सकती है. यह अक्सर कर्मचारियों को अपनी ESOP होल्डिंग की वैल्यू को समझने के लिए एक सीधी विधि प्रदान करता है.
- एम्प्लॉई सेल्स
कंपनी सार्वजनिक रूप से ट्रेड होने के बाद कर्मचारी स्टॉक एक्सचेंज पर अपने ESOP शेयर बेचने का निर्णय ले सकते हैं. यह कर्मचारियों को मार्केट लिक्विडिटी का लाभ उठाने और मौजूदा स्टॉक कीमत के आधार पर संभावित लाभ प्राप्त करने की अनुमति देता है.
ESOPs की वैल्यू कैसे करें
ESOP मूल्यांकन दो प्राथमिक दृष्टिकोणों का उपयोग करके किया जा सकता है:
- इंट्रिनसिक वैल्यू विधि: यह विधि विकल्प के तुरंत, अंतर्निहित मूल्य पर ध्यान केंद्रित करती है. यह कंपनी के स्टॉक की वर्तमान मार्केट कीमत और विकल्प की एक्सरसाइज़ कीमत के बीच अंतर की गणना करता है. अगर मार्केट की कीमत एक्सरसाइज़ की कीमत से अधिक है, तो विकल्प में अंतर्निहित वैल्यू होती है. लेकिन, यह विधि समय समाप्ति या स्टॉक की कीमत की अस्थिरता जैसे कारकों पर विचार नहीं करती है, जो विकल्प की वास्तविक वैल्यू को महत्वपूर्ण रूप से प्रभावित कर सकती है.
- उचित मूल्य का तरीका: यह तरीका ऑप्शन की वैल्यू को प्रभावित करने वाले विभिन्न कारकों पर विचार करके अधिक सटीक मूल्यांकन प्रदान करता है, जैसे:
- कंपनी के स्टॉक की वर्तमान मार्केट कीमत: यह एक प्रमुख इनपुट है, क्योंकि यह सीधे ऑप्शन के संभावित लाभ को प्रभावित करता है.
- एक्सरसाइज़ प्राइस: वह कीमत जिस पर कर्मचारी स्टॉक खरीद सकता है.
- समाप्ति का समय: वह अवधि जिसके दौरान कर्मचारी विकल्प का उपयोग कर सकता है.
- स्टॉक की कीमत की अस्थिरता: जिस डिग्री पर कंपनी की स्टॉक कीमत में उतार-चढ़ाव होता है.
- रिस्क-फ्री ब्याज दर: रिस्क-फ्री निवेश पर रिटर्न की दर, जिसका उपयोग भविष्य के कैश फ्लो को डिस्काउंट करने के लिए किया जाता है.
- प्रत्याशित डिविडेंड: अनुमानित डिविडेंड जो कंपनी के जीवन के दौरान भुगतान कर सकती है.
कर्मचारी स्टॉक ओनरशिप प्लान (ESOP) के फायदे और नुकसान
एम्प्लॉई स्टॉक ओनरशिप प्लान (ESOP) कर्मचारियों को कंपनी के शेयर अक्सर डिस्काउंट पर या उनकी क्षतिपूर्ति के हिस्से के रूप में प्राप्त करने का अवसर प्रदान करते हैं. यह स्वामित्व बिज़नेस लक्ष्यों के साथ प्रेरणा, भागीदारी और संरेखन को बढ़ा सकता है. कर्मचारियों को गर्व और जिम्मेदारी की मजबूत भावना महसूस हो सकती है, जिससे कंपनी की सफलता में अधिक सक्रिय योगदान मिलता है. फाइनेंशियल रूप से, ESOP डिविडेंड और पूंजी में वृद्धि के माध्यम से लॉन्ग-टर्म पूंजी बनाने में मदद कर सकते हैं.
लेकिन, कुछ चुनौतियां हैं. ESOP पोर्टफोलियो डाइवर्सिफिकेशन की कमी का कारण बन सकते हैं, जिससे कंपनी की परफॉर्मेंस पर रोज़गार और रिटायरमेंट दोनों बचत हो सकती है. नए कर्मचारियों को कम लाभ मिल सकते हैं और सीमित प्रभाव डाल सकते हैं, जबकि बढ़ती भागीदारी लॉन्ग-टर्म कर्मचारियों के स्वामित्व और वोटिंग क्षमता को कम कर सकती है. फॉर्म का शीर्ष
जब कोई कंपनी सूचीबद्ध हो तो ESOPs का क्या होता है?
भारतीय बाजार में काल्पनिक परिदृश्य में, आइए "टेक सॉल्यूशन प्राइवेट" नामक सॉफ्टवेयर कंपनी पर विचार करते हैं. लिमिटेड." जो अपने कर्मचारियों के लिए ESOP को लागू करने का निर्णय लेता है.
टेकसॉल्यूशन प्राइवेट लिमिटेड मार्केट में असाधारण रूप से अच्छा प्रदर्शन कर रहा है, और मैनेजमेंट का मानना है कि अपने कर्मचारियों को स्वामित्व के अवसर प्रदान करने से उन्हें और प्रेरित किया जाएगा और कंपनी के विकास के साथ अपने हितों को संरेखित किया जाएगा.
यहां बताया गया है कि ESOP कैसे टेक सॉल्यूशन प्राइवेट के लिए काम कर सकता है. लि.:
- ऑफर का विवरण: कंपनी ESOP स्कीम की घोषणा करती है, जो योग्य कर्मचारियों को रियायती कीमत पर कंपनी शेयर खरीदने का अवसर प्रदान करती है. उदाहरण के लिए, कर्मचारियों के पास मार्केट की कीमत से कम 20% पर शेयर खरीदने का विकल्प हो सकता है.
- योग्यता मानदंड: ESOP स्कीम उन सभी पूर्णकालिक कर्मचारियों के लिए खुली हो सकती है जिन्होंने कंपनी के साथ एक वर्ष जैसी सेवा अवधि पूरी की है.
- वेस्टिंग अवधि: कंपनी वेस्टिंग अवधि लागू कर सकती है, जिसके दौरान कर्मचारियों को धीरे-धीरे शेयरों के स्वामित्व अधिकार प्राप्त होते हैं. उदाहरण के लिए, शेयर तीन वर्षों की अवधि में निहित हो सकते हैं, जिसमें शेयरों का एक-तिहाई हिस्सा प्रत्येक वर्ष कर्मचारी के स्वामित्व में होता है.
- एक्सरसाइज़ अवधि: कर्मचारियों को आमतौर पर एक अवधि दी जाती है, जिसे एक्सरसाइज़ अवधि कहा जाता है, जिसके दौरान वे वेस्टेड शेयर खरीद सकते हैं. यह अवधि, उदाहरण के लिए, वेस्टिंग की तारीख से छह महीने हो सकती है.
- भुगतान विकल्प: कर्मचारियों के पास कैश भुगतान के माध्यम से या कंपनी द्वारा प्रदान किए गए ESOP लोन का विकल्प चुनकर शेयर खरीदने का विकल्प हो सकता है.
- टैक्स प्रभाव: कंपनी ESOP स्कीम में भाग लेने के टैक्स प्रभावों के बारे में जानकारी प्रदान करेगी, जिसमें विकल्पों का उपयोग करने या शेयरों को बेचने पर कोई भी टैक्स दायित्व शामिल हैं.
- लाभ: ESOP में भाग लेकर, कर्मचारियों को कंपनी में शेयरधारक बनने का अवसर मिलता है, जो समय के साथ कंपनी की स्टॉक कीमत में किसी भी वृद्धि से लाभ उठाता है. यह कर्मचारी बनाए रखने और प्रोत्साहन के लिए एक मूल्यवान प्रोत्साहन के रूप में काम कर सकता है.
इस उदाहरण में, TechSolutions Pvt. Ltd. अपने कर्मचारियों को कंपनी में स्वामित्व के साथ सशक्त बनाने, अपने कर्मचारियों के बीच वफादारी, संरेखण और प्रेरणा की भावना को बढ़ावा देने के लिए प्रभावी रूप से एक ESOP स्कीम.
बजाज फाइनेंस लिमिटेड ESOP लिक्विडिटी में कैसे मदद कर सकता है?
अपने ESOP इन्वेस्टमेंट, फाइनेंशियल संस्थानों और बजाज फाइनेंस लिमिटेड जैसे लोनदाता को अधिकतम करने के लिए फाइनेंशियल सहायता चाहने वाले कर्मचारियों के लिए प्रतिस्पर्धी दरों पर ESOP फाइनेंसिंग विकल्प प्रदान करते हैं. ये फाइनेंशियल प्रोडक्ट कर्मचारियों को अपने ESOPs का उपयोग करने और संभावित लाभों को समझने के फाइनेंशियल पहलुओं को मैनेज करने में मदद करने के लिए डिज़ाइन किए गए हैं. अगर आप ESOP पर पूंजी लगाने के लिए उत्सुक हैं लेकिन फाइनेंशियल चिंताएं हैं, तो अपने ESOPs इन्वेस्टमेंट के लिए उपलब्ध फाइनेंशियल सहायता के बारे में जानने के लिए आज हमसे संपर्क करें.
निष्कर्ष
एम्प्लॉई स्टॉक ओनरशिप प्लान (ESOPs) केवल एक कॉर्पोरेट बज़वर्ड नहीं हैं; ये कंपनियों के लिए अपने वर्कफोर्स को शामिल करने, प्रेरित करने और बनाए रखने का एक गतिशील तरीका हैं. कर्मचारियों को स्वामित्व की संभावनाएं प्रदान करके, ESOPs साझा सफलता और फाइनेंशियल सुरक्षा की भावना को बढ़ावा देते हैं. कर्मचारी स्वामित्व, लाभांश आय, डिस्काउंटेड स्टॉक अधिग्रहण, नौकरी की संतुष्टि और बढ़ी हुई उत्पादकता से लाभ उठाते हैं. लेकिन, कर्मचारियों के लिए संबंधित टैक्स प्रभावों को समझना आवश्यक है, क्योंकि वे अपनी ESOP भागीदारी के फाइनेंशियल परिणामों को महत्वपूर्ण रूप से प्रभावित कर सकते हैं.