शॉर्ट-टर्म डेट क्या है - परिभाषा, प्रकार, उदाहरण और मूल्यांकन

शॉर्ट-टर्म डेट क्या है?

शॉर्ट-टर्म डेट उस फाइनेंशियल दायित्वों को दर्शाता है जिसे किसी कंपनी या व्यक्ति को एक वर्ष के भीतर पुनर्भुगतान करना होता है. ये लोन आमतौर पर तत्काल आवश्यकताओं को फाइनेंस करने या ऑपरेशनल लागतों को कवर करने के लिए किए जाते हैं, जो अक्सर राजस्व चक्रों के बीच के अंतर को कम करते हैं. लॉन्ग-टर्म डेट के विपरीत, जो कई वर्षों तक फैला हुआ है, शॉर्ट-टर्म लोन के लिए तुरंत पुनर्भुगतान की आवश्यकता होती है, आमतौर पर 12 महीनों के भीतर. सामान्य उदाहरणों में देय अकाउंट, शॉर्ट-टर्म लोन और अन्य उपार्जित देयताएं शामिल हैं. ये लोन लिक्विडिटी बनाए रखने और बिज़नेस के आसान संचालन को सुनिश्चित करने के लिए महत्वपूर्ण हैं. लेकिन, अगर इन्हें सावधानीपूर्वक मैनेज नहीं किया जाता है, तो वे कैश फ्लो पर भी दबाव डाल सकते हैं, क्योंकि छोटी अवधि के भीतर इन लायबिलिटी को सेटल करने की आवश्यकता फाइनेंशियल दबाव पैदा कर सकती है. फाइनेंशियल स्थिरता को बाधित किए बिना दैनिक कार्यों को बनाए रखने के लिए शॉर्ट-टर्म डेट का प्रभावी मैनेजमेंट आवश्यक है. अपने कार्यशील पूंजी चक्र को समझने से प्रभावी कैश फ्लो मैनेजमेंट सुनिश्चित करने में मदद मिल सकती है.

शॉर्ट-टर्म डेट के प्रकार

• देय अकाउंट्स: यह प्राप्त माल या सेवाओं के लिए आपूर्तिकर्ताओं को देय राशि का प्रतिनिधित्व करता है लेकिन अभी तक भुगतान नहीं किया गया है. यह शॉर्ट-टर्म डेट का एक आम रूप है जिसका उपयोग बिज़नेस अपनी कार्यशील पूंजी को मैनेज करने के लिए करते हैं.
• शॉर्ट-टर्म लोन: ये ऐसे लोन हैं जिन्हें एक वर्ष के भीतर चुकाया जाना चाहिए. इनका इस्तेमाल अक्सर इन्वेंटरी खरीदने या ऑपरेशनल खर्चों को कवर करने जैसी तुरंत आवश्यकताओं को फाइनेंस करने के लिए किया जाता है.
• क्रेडिट लाइन: बिज़नेस अक्सर कैश फ्लो या फाइनेंस कार्यशील पूंजी को मैनेज करने के लिए शॉर्ट-टर्म डेट के सुविधाजनक रूप के रूप में रिवोल्विंग क्रेडिट लाइन का उपयोग करते हैं. ये क्रेडिट लाइन आवश्यकता के अनुसार तैयार की जा सकती हैं और सहमत शर्तों के भीतर पुनर्भुगतान किया जा सकता है.
• संचित खर्च: ये ऐसी देनदारियां हैं जो अभी तक भुगतान नहीं की गई हैं, जैसे मजदूरी, टैक्स या ब्याज भुगतान. जमा किए गए खर्चों को आमतौर पर वित्तीय वर्ष के भीतर छोटी अवधि के भीतर सेटल किया जाना चाहिए.इन खर्चों को प्रभावी रूप से कैसे मैनेज करना है, यह समझने के लिए, कैपिटल स्ट्रक्चर की ठोस समझ होना महत्वपूर्ण है.

शॉर्ट-टर्म डेट के उदाहरण

• ओवरड्राफ्ट: ओवरड्राफ्ट बिज़नेस को अपने अकाउंट में उपलब्ध अधिक पैसे निकालने की अनुमति देता है, जिससे बैंक से प्रभावी रूप से उधार लिया जा सकता है. यह सुविधा कैश फ्लो की कमी को मैनेज करने के लिए एक तेज़ समाधान प्रदान करती है.
• ट्रेड क्रेडिट: जब कोई सप्लायर क्रेडिट पर सामान या सेवाएं प्रदान करता है, तो कम अवधि के भीतर देय भुगतान के साथ, यह ट्रेड क्रेडिट का गठन करता है. शॉर्ट-टर्म लोन का यह रूप बिज़नेस को भुगतान में देरी करके कार्यशील पूंजी को मैनेज करने में मदद करता है.
• पेडे लोन: व्यक्ति अक्सर तत्काल नकदी आवश्यकताओं के लिए पेडे लोन का सहारा लेते हैं. ये छोटे, उच्च ब्याज वाले लोन हैं जिन्हें अगले दिन चुकाया जाना चाहिए, जिससे उन्हें व्यक्तियों के लिए शॉर्ट-टर्म लोन का एक सामान्य रूप बन जाता है.
• कमर्शियल पेपर: बड़े कॉर्पोरेशन अपने दैनिक संचालन को फाइनेंस करने के लिए अनसिक्योर्ड, शॉर्ट-टर्म डेट इंस्ट्रूमेंट के रूप में कमर्शियल पेपर जारी करते हैं. यह आमतौर पर डिस्काउंट पर जारी किया जाता है और 270 दिनों के भीतर इसका पुनर्भुगतान किया जाता है.इन जैसे फाइनेंसिंग विकल्पों को बेहतर तरीके से समझने के लिए, कैपिटल की लागत के बारे में जानना आवश्यक है.

कंपनी के डेट का मूल्यांकन

फाइनेंशियल विशेषज्ञ आमतौर पर यह जांचने के लिए कई संख्याओं पर देखते हैं कि कंपनी के पास कितना पैसा है और यह पैसे के अनुसार कितना ठोस है. शॉर्ट-टर्म लोन चेक करने के लिए इस्तेमाल किए जाने वाले दो प्रमुख आंकड़े वर्तमान अनुपात और कार्यशील पूंजी अनुपात हैं.

वर्तमान अनुपात किसी कंपनी के मौजूदा एसेट को अपने मौजूदा क़र्ज़ से विभाजित करके निर्धारित किया जाता है. यह नंबर दर्शाता है कि कंपनी अपने शॉर्ट-टर्म लोन का भुगतान आसानी से उपलब्ध एसेट के साथ कर सकती है या नहीं.

1.0 का वर्तमान रेशियो का मतलब है कि कंपनी का लिक्विड एसेट इसके मौजूदा क़र्ज़ के बराबर होता है. अगर रेशियो 1.0 से अधिक है, तो इसका मतलब है कि कंपनी के पास अपने शॉर्ट-टर्म लोन को कवर करने के लिए पर्याप्त एसेट से अधिक है.

वर्तमान एसेट से मौजूदा क़र्ज़ को घटाकर कार्यशील पूंजी अनुपात पाया जाता है. अगर यह नंबर पॉजिटिव है, तो इसका मतलब है कि कंपनी के पास अपने शॉर्ट-टर्म लोन का भुगतान करने की आवश्यकता से अधिक पूंजी है.

शॉर्ट-टर्म डेट का भुगतान कैसे करें?

शॉर्ट-टर्म लोन का भुगतान करने के लिए रणनीतिक फाइनेंशियल प्लानिंग और अनुशासित निष्पादन की आवश्यकता होती है. उच्चतम ब्याज दरों के साथ क़र्ज़ को प्राथमिकता देकर शुरू करें, क्योंकि वे तेज़ी से जमा होते हैं. पुनर्भुगतान को आसान बनाने और संभावित रूप से ब्याज दर को कम करने के लिए, अगर संभव हो, तो एक ही लोन में कई लोन को समेकित करें. एक ऐसा बजट स्थापित करें जो डेट पुनर्भुगतान के लिए आय का एक विशिष्ट हिस्सा आवंटित करता है, जिससे निरंतर प्रगति सुनिश्चित होती है. बेहतर शर्तों या कम ब्याज दरों के लिए लेनदारों के साथ बातचीत करने की भी सलाह दी जाती है, विशेष रूप से अगर आपको फाइनेंशियल परेशानियों का सामना करना पड़ रहा है. नॉन-एसेंशियल एसेट बेचना बकाया देयताओं को कम करने के लिए अतिरिक्त फंड प्रदान कर सकता है. इसके अलावा, स्वस्थ कैश फ्लो बनाए रखना आवश्यक है; जब तक आवश्यक न हो तब तक नए क़र्ज़ लेने से बचें. इन रणनीतियों पर ध्यान केंद्रित करके, आप धीरे-धीरे अपने शॉर्ट-टर्म क़र्ज़ को कम कर सकते हैं और अपने समग्र फाइनेंशियल स्वास्थ्य को बेहतर बना सकते हैं. बिज़नेस एनवायरनमेंट में बदलाव के अनुकूल होने की क्षमता क़र्ज़ के पुनर्भुगतान को सफलतापूर्वक मैनेज करने में महत्वपूर्ण भूमिका निभा सकती है.

शॉर्ट-टर्म डेट के फायदे और नुकसान क्या हैं?

फायदे:

• फंड का तुरंत एक्सेस: शॉर्ट-टर्म डेट फंड का तुरंत एक्सेस प्रदान करता है, जिससे बिज़नेस बिना देरी के तत्काल फाइनेंशियल आवश्यकताओं को पूरा कर सकते हैं.

• सुविधाजनक फाइनेंसिंग: कई शॉर्ट-टर्म डेट इंस्ट्रूमेंट, जैसे क्रेडिट लाइन, फंड का उपयोग कैसे और कब किया जाता है, जो कार्यशील पूंजी को मैनेज करने के लिए आदर्श है.

• कम ब्याज लागत: चूंकि पुनर्भुगतान अवधि कम होती है, इसलिए शॉर्ट-टर्म लोन पर भुगतान किया गया कुल ब्याज अक्सर लॉन्ग-टर्म लोन की तुलना में कम होता है.

नुकसान:

• बार-बार पुनर्भुगतान: एक वर्ष के भीतर शॉर्ट-टर्म लोन का पुनर्भुगतान करने की आवश्यकता कैश फ्लो को प्रभावित कर सकती है, विशेष रूप से अगर बिज़नेस की लिक्विडिटी सीमित है.

• उच्च ब्याज दरें: हालांकि भुगतान किया गया कुल ब्याज कम हो सकता है, लेकिन शॉर्ट-टर्म लोन अक्सर उच्च ब्याज दरों के साथ आते हैं, जिससे उन्हें बेहतर तरीके से मैनेज न करने पर अधिक महंगा होता है.

• क्रेडिट रिस्क: शॉर्ट-टर्म डेट पर भारी निर्भरता से क्रेडिट जोखिम बढ़ सकता है, विशेष रूप से अगर बिज़नेस अपने पुनर्भुगतान दायित्वों को पूरा करने में संघर्ष करता है, तो भविष्य में फाइनेंसिंग प्राप्त करने की अपनी क्षमता को प्रभावित करता है. एंटरप्रेन्योरशिप के बुनियादी सिद्धांतों को समझना महत्वपूर्ण है और स्थायी फाइनेंशियल निर्णय कैसे लें.

निष्कर्ष

शॉर्ट-टर्म डेट बिज़नेस और व्यक्तियों की फाइनेंशियल ज़रूरतों को मैनेज करने, फंड तक तुरंत एक्सेस प्रदान करने और लिक्विडिटी बनाए रखने में मदद करने में महत्वपूर्ण भूमिका निभाता है. लेकिन, इसमें कैश फ्लो और क्रेडिट जोखिम में वृद्धि जैसी संभावित समस्याओं से बचने के लिए सावधानीपूर्वक मैनेजमेंट की आवश्यकता होती है. विभिन्न प्रकार के शॉर्ट-टर्म क़र्ज़, उनके उदाहरण और पुनर्भुगतान के लिए सर्वश्रेष्ठ रणनीतियों को समझकर, बिज़नेस इस फाइनेंशियल टूल का प्रभावी रूप से लाभ उठा सकते हैं. इसे चुनने से पहले शॉर्ट-टर्म लोन के फायदे और नुकसान का आकलन करना भी आवश्यक है, क्योंकि यह सीधे कंपनी की फाइनेंशियल स्थिरता को प्रभावित करता है. फाइनेंसिंग विकल्पों पर विचार करने वाले लोगों के लिए, बजाज फाइनेंस का एक सुव्यवस्थित बिज़नेस लोन कार्यशील पूंजी और अन्य फाइनेंशियल ज़रूरतों को मैनेज करने के लिए अधिक टिकाऊ समाधान प्रदान कर सकता है.