भारत से US स्टॉक कैसे खरीदें?

भारतीय निवेशक प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से US स्टॉक मार्केट को एक्सेस कर सकते हैं. डायरेक्ट इन्वेस्टमेंट में योग्य घरेलू या विदेशी ब्रोकर के माध्यम से US-लिस्टेड शेयर खरीदना शामिल है.

• आप विदेशी ट्रेडिंग अकाउंट के माध्यम से सीधे निवेश कर सकते हैं.
• आप म्यूचुअल फंड या ETF के माध्यम से अप्रत्यक्ष रूप से निवेश कर सकते हैं.
• निवासी व्यक्ति उदार रेमिटेंस स्कीम के तहत एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹2.40 करोड़ ($250,000) तक रेमिट कर सकते हैं.
• 20% TCS आमतौर पर ₹10 लाख से अधिक के योग्य LRS रेमिटेंस पर लागू होता है.
• टैक्स, ब्रोकरेज फीस, बैंक शुल्क और करेंसी कन्वर्ज़न की लागत लागू हो सकती है.

• रुपये-डॉलर विनिमय दर में बदलाव आपके रिटर्न को बढ़ा या कम कर सकता है.

  
  
  

आप भारत से US स्टॉक मार्केट में दो मुख्य तरीकों से निवेश कर सकते हैं:

• प्रत्यक्ष निवेश
• अप्रत्यक्ष निवेश

I. प्रत्यक्ष निवेश

डायरेक्ट इन्वेस्टमेंट का अर्थ होता है, US स्टॉक एक्सचेंज पर सूचीबद्ध कंपनियों के शेयर खरीदना. आप इसे घरेलू ब्रोकर या योग्य विदेशी ब्रोकर के माध्यम से कर सकते हैं.

A. डोमेस्टिक ब्रोकर के साथ ओवरसीज़ ट्रेडिंग अकाउंट खोलना

कुछ घरेलू ब्रोकर भारतीय निवासियों को विदेशी ब्रोकरेज फर्मों के साथ व्यवस्था के माध्यम से अंतर्राष्ट्रीय मार्केट को एक्सेस करने की अनुमति देते हैं.

आपको ब्रोकर के साथ ओवरसीज़ ट्रेडिंग अकाउंट खोलना होगा. अकाउंट ऐक्टिव होने के बाद, आप फंड ट्रांसफर कर सकते हैं और योग्य US स्टॉक के लिए ऑर्डर दे सकते हैं.

घरेलू ब्रोकर या उसका विदेशी पार्टनर आपकी ओर से ट्रांज़ैक्शन करता है. ब्रोकर के बीच शुल्क और उपलब्ध इन्वेस्टमेंट विकल्प अलग-अलग हो सकते हैं.

B. विदेशी ब्रोकर के साथ ओवरसीज़ ट्रेडिंग अकाउंट खोलना

आप किसी विदेशी ब्रोकर के साथ सीधे अकाउंट भी खोल सकते हैं जो भारतीय निवासियों को स्वीकार करता है.

इससे US स्टॉक एक्सचेंज का सीधा एक्सेस मिल सकता है. हालांकि, आपको अकाउंट खोलने से पहले ब्रोकर की नियामक स्थिति, अकाउंट की आवश्यकताएं, उपलब्ध सिक्योरिटीज़ और शुल्क चेक करने चाहिए.

विदेशी निवेश के लिए भारत से भेजे गए पैसे भारतीय रिज़र्व बैंक की लिबरलाइज़्ड रेमिटेंस स्कीम द्वारा कवर किए जाते हैं. इस स्कीम के तहत, निवासी व्यक्ति अनुमति प्राप्त ट्रांज़ैक्शन के लिए एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹2.40 करोड़ ($250,000) तक रेमिट कर सकते हैं.

II. अप्रत्यक्ष निवेश

इनडायरेक्ट इन्वेस्टमेंट से आप US में लिस्टेड व्यक्तिगत शेयर खरीदे बिना US मार्केट में एक्सपोज़र प्राप्त कर सकते हैं.

आप US कंपनियों, सेक्टर या मार्केट इंडेक्स में निवेश करने वाले म्यूचुअल फंड या ETF के माध्यम से निवेश कर सकते हैं.

A. म्यूचुअल फंड

म्यूचुअल फंड कई निवेशकों से पैसे एकत्र करते हैं और इसे सिक्योरिटीज़ के पोर्टफोलियो में निवेश करते हैं.

कुछ म्यूचुअल फंड अमेरिकी कंपनियों या विदेशी फंड में निवेश करते हैं. ऐसी स्कीम में निवेश करके, आप विदेशी ट्रेडिंग अकाउंट खोले बिना US मार्केट में एक्सपोज़र प्राप्त कर सकते हैं.

एक प्रोफेशनल फंड मैनेजर निवेश को चुनता है और मैनेज करता है. हालांकि, यह स्कीम मैनेजमेंट फीस और अन्य खर्च ले सकती है.

B. एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड

एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड, या ETF, एक फंड है जो शेयर की तरह स्टॉक एक्सचेंज पर ट्रेड करता है.

• ETF ट्रैक कर सकता है:
• US मार्केट इंडेक्स
• कोई विशेष उद्योग या क्षेत्र
• अमेरिकी कंपनियों का एक समूह
• विभिन्न सिक्योरिटीज़ की एक बास्केट

• ETF आपको एक ही निवेश के माध्यम से कई कंपनियों में निवेश करने की अनुमति देता है. आप हमारे एक्सपोज़र के साथ भारतीय लिस्टेड ETF में निवेश कर सकते हैं या विदेशी ट्रेडिंग अकाउंट के माध्यम से US-लिस्टेड ETF खरीद सकते हैं.

  
  

C. ऑनलाइन न्यू-एज ऐप

कुछ ऑनलाइन इन्वेस्टमेंट प्लेटफॉर्म भारतीय निवासियों को US स्टॉक एक्सेस करने की अनुमति देते हैं.

प्लेटफॉर्म के आधार पर, आप पूरे शेयर या आंशिक शेयर खरीद सकते हैं. कुछ प्लेटफॉर्म आपके फाइनेंशियल लक्ष्यों और जोखिम सहनशीलता के आधार पर ऑटोमेटेड इन्वेस्टमेंट सेवाएं भी प्रदान कर सकते हैं.

प्लेटफॉर्म चुनने से पहले, उसकी नियामक स्थिति, फीस, उपलब्ध सिक्योरिटीज़, फंड ट्रांसफर प्रोसेस और निकासी की शर्तें चेक करें.

इसके अलावा पढ़ें: स्टॉक मार्केट में निवेश कैसे करें

भारत से US स्टॉक में निवेश करते समय आपको टैक्स, बैंक फीस, ब्रोकरेज शुल्क और विदेशी मुद्रा लागत का भुगतान करना पड़ सकता है.

सटीक राशि ब्रोकर, बैंक, इन्वेस्टमेंट वैल्यू और ट्रांज़ैक्शन के प्रकार पर निर्भर करती है.

1. TCS

जब आप उदारीकृत रेमिटेंस स्कीम के तहत विदेश में पैसे भेजते हैं, तो स्रोत पर एकत्र किया गया टैक्स, या TCS लागू हो सकता है.

विदेशी निवेश के लिए, TCS आमतौर पर एक फाइनेंशियल वर्ष में ₹10 लाख से अधिक के योग्य LRS रेमिटेंस के भाग पर 20% पर लागू होता है.

TCS अतिरिक्त अंतिम टैक्स नहीं है. आप अपना इनकम टैक्स रिटर्न फाइल करते समय राशि के लिए क्रेडिट का क्लेम कर सकते हैं. अगर कलेक्ट किया गया TCS आपकी अंतिम टैक्स देयता से अधिक है, तो आपको रिफंड प्राप्त हो सकता है.

2. कैपिटल गेन टैक्स

जब आप लाभ के लिए हमारे शेयर बेचते हैं तो कैपिटल गेन टैक्स लागू हो सकता है.

अगर आपके पास 24 महीने या उससे कम समय के लिए शेयर हैं, तो लाभ को आमतौर पर शॉर्ट-टर्म कैपिटल गेन के रूप में माना जाता है. इसे आपकी टैक्स योग्य आय में जोड़ा जाता है और आपके लागू इनकम टैक्स स्लैब के अनुसार टैक्स लगाया जाता है.

अगर आपके पास 24 महीनों से अधिक समय तक शेयर हैं, तो लाभ को आमतौर पर लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन के रूप में माना जाता है. 23 जुलाई 2024 को या उसके बाद किए गए ट्रांसफर के लिए, लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन पर आमतौर पर इंडेक्सेशन के बिना 12.5% टैक्स लगाया जाता है. मौजूदा इनकम टैक्स रिटर्न फॉर्म में लॉन्ग-टर्म कैपिटल गेन पर 12.5% टैक्स लगता है.

3. लाभांश कर

US कंपनी अपने लाभ का एक हिस्सा शेयरधारकों को लाभांश के रूप में भुगतान कर सकती है.

डिविडेंड आपको जमा होने से पहले हमारे पास टैक्स रोक दिया जा सकता है. भारत-अमेरिका टैक्स संधि के तहत, योग्य भारतीय निवासी को भुगतान किए गए लाभांश आमतौर पर लागू शर्तों के आधार पर 25% तक की होल्ड दर के अधीन होते हैं.

लाभांश आय की रिपोर्ट भारत में भी की जानी चाहिए. हालांकि, आप डबल टैक्सेशन अवॉयडेंस एग्रीमेंट के तहत US में भुगतान किए गए योग्य टैक्स के लिए क्रेडिट का क्लेम कर सकते हैं.

4. बैंक शुल्क

जब आप भारत से विदेशी ट्रेडिंग अकाउंट में पैसे ट्रांसफर करते हैं तो बैंक शुल्क ले सकते हैं.

इन शुल्कों में शामिल हो सकते हैं:

• विदेशी मुद्रा परिवर्तन शुल्क
• विदेशी प्रेषण शुल्क
• मध्यस्थ बैंक शुल्क
• अकाउंट सेटअप फीस, जहां लागू हो
• शुल्क अलग-अलग बैंकों में अलग-अलग होते हैं. फंड ट्रांसफर करने से पहले, एक्सचेंज रेट और रेमिटेंस की कुल लागत चेक करें.

5. ब्रोकरेज फीस

जब आप हमारे स्टॉक खरीदते या बेचते हैं तो आपका ब्रोकर शुल्क ले सकता है.

ब्रोकरेज प्रत्येक ट्रांज़ैक्शन के लिए एक निश्चित राशि या ट्रेडेड वैल्यू का एक प्रतिशत हो सकता है. कुछ ब्रोकर अकाउंट मेंटेनेंस, निकासी, नियामक या प्लेटफॉर्म शुल्क भी ले सकते हैं.

रुपये-डॉलर विनिमय दर आपकी लागत और रिटर्न को भी प्रभावित कर सकती है. एक्सचेंज रेट में बदलाव आपके इन्वेस्टमेंट की वैल्यू को बढ़ा सकता है या कम कर सकता है, जब इसे भारतीय रुपये में बदला जाता है.

भारतीय निवेशक विभिन्न देशों, कंपनियों और उद्योगों में अपने निवेश को फैलाने के लिए US स्टॉक पर विचार कर सकते हैं.

सामान्य कारणों में शामिल हैं:

• पोर्टफोलियो डाइवर्सिफिकेशन: US स्टॉक केवल भारतीय मार्केट पर आपकी निर्भरता को कम कर सकते हैं.
• वैश्विक कंपनियों तक पहुंच: US मार्केट में Apple, Amazon, आल्फाबेट, Meta, टेस्ला और जनरल मोटर्स जैसी कंपनियां शामिल हैं.
• विभिन्न क्षेत्रों में एक्सपोज़र: आप टेक्नोलॉजी, हेल्थकेयर, ऑटोमोबाइल, कंज्यूमर गुड्स और अन्य इंडस्ट्री में काम करने वाली कंपनियों को एक्सेस कर सकते हैं.
• अधिक निवेश विकल्प: US मार्केट व्यक्तिगत स्टॉक, ETF, इंडेक्स फंड और सेक्टर-आधारित निवेश प्रदान करता है.

• करेंसी एक्सपोज़र: आपका इन्वेस्टमेंट US डॉलर में होता है, इसलिए रुपये-डॉलर एक्सचेंज रेट में बदलाव इसकी वैल्यू को प्रभावित करता है.

  
  

ये कारक उच्च रिटर्न की गारंटी नहीं देते हैं. US स्टॉक मार्केट की स्थितियों, बिज़नेस परफॉर्मेंस, आर्थिक विकास, ब्याज दर में बदलाव या करेंसी के मूवमेंट के कारण गिर सकते हैं.

प्रत्येक इन्वेस्टमेंट दृष्टिकोण के अपने लाभ और सीमाएं होती हैं.

प्रत्यक्ष निवेश

डायरेक्ट इन्वेस्टमेंट आपको आपके द्वारा चुनी गई सिक्योरिटीज़ पर अधिक नियंत्रण देता है.

आप निर्णय ले सकते हैं:

• किस कंपनी में निवेश करना है
• निवेश के लिए कितना पैसा चाहिए
• कब खरीदें या बेचें
• अपने निवेश को कैसे विभाजित करें

हालांकि, आपको अलग-अलग कंपनियों पर रिसर्च करना होगा और विदेश में मार्केट की स्थितियों को समझना होगा. आपको टैक्स रिपोर्टिंग, रेमिटेंस नियम, करेंसी कन्वर्ज़न और ब्रोकरेज लागतों को भी मैनेज करना होगा.

अप्रत्यक्ष निवेश

म्यूचुअल फंड और ETF आपको एक ही निवेश के माध्यम से सिक्योरिटीज़ के समूह में निवेश करने की अनुमति देते हैं.

वे आपको व्यक्तिगत स्टॉक चुनने की आवश्यकता के बिना विविधता प्रदान करते हैं. म्यूचुअल फंड को फंड मैनेजर मैनेज करते हैं, जबकि ETF आमतौर पर इंडेक्स या सिक्योरिटीज़ के फिक्स्ड बास्केट को ट्रैक करते हैं.

हालांकि, म्यूचुअल फंड और ETF मैनेजमेंट फीस या एक्सपेंस रेशियो ले सकते हैं. उनके रिटर्न करेंसी मूवमेंट और ट्रैकिंग के अंतर से भी प्रभावित हो सकते हैं.

ऑनलाइन निवेश प्लेटफॉर्म

ऑनलाइन प्लेटफॉर्म वेबसाइट या एप्लीकेशन के माध्यम से US स्टॉक का एक्सेस प्रदान कर सकते हैं.

प्लेटफॉर्म का उपयोग करने से पहले, चेक करें:

• क्या यह भारतीय निवासियों को स्वीकार करता है
• जो रेगुलेटर ब्रोकर की देखरेख करता है
• कौन से स्टॉक और ETF उपलब्ध हैं
• ब्रोकरेज और करेंसी कन्वर्ज़न फीस क्या लागू होती है

• फंड ट्रांसफर और निकासी कैसे काम करती है

  
  

आपकी पसंद आपके निवेश लक्ष्यों, जोखिम सहनशीलता, ज्ञान और भागीदारी के पसंदीदा स्तर पर निर्भर होनी चाहिए.

US स्टॉक में निवेश करने में करेंसी, टैक्स और नियामक विचार शामिल हैं.

फंड ट्रांसफर करने या इन्वेस्टमेंट चुनने से पहले आपको इन कारकों को समझना चाहिए.

1. करेंसी एक्सचेंज

US स्टॉक ट्रांज़ैक्शन आमतौर पर US डॉलर में किए जाते हैं. इसलिए निवेश करने से पहले आपके भारतीय रुपये को डॉलर में बदला जाना चाहिए.

एक्सचेंज रेट आपके इन्वेस्टमेंट की लागत और रिटर्न को प्रभावित करती है. मजबूत डॉलर आपके निवेश की रुपये वैल्यू को बढ़ा सकता है, जबकि कमजोर डॉलर इसे कम कर सकता है.

बैंक और ब्रोकर करेंसी कन्वर्ज़न शुल्क भी ले सकते हैं.

2. टैक्स संबंधी प्रभाव

आपको अपने भारतीय इनकम टैक्स रिटर्न में कैपिटल गेन, डिविडेंड, भुगतान किए गए विदेशी टैक्स और विदेशी एसेट की रिपोर्ट करनी पड़ सकती है.

भारत और अमेरिका के बीच दोहरे कराधान से बचने का एग्रीमेंट है. इससे आप US में पहले से भुगतान किए गए योग्य टैक्स के लिए क्रेडिट का क्लेम कर सकते हैं.

टैक्स ट्रीटमेंट आपकी व्यक्तिगत परिस्थितियों पर निर्भर कर सकता है. अगर आप आवश्यकताओं की रिपोर्ट करने के बारे में अनिश्चित हैं, तो आप टैक्स प्रोफेशनल से परामर्श कर सकते हैं.

3. नियामक अनुपालन (रेग्युलेटरी कंप्लायंस)

आपके विदेशी निवेश और फंड ट्रांसफर को भारतीय और अमेरिकी नियमों का पालन करना चाहिए.

भारतीय निवासी आमतौर पर RBI की लिबरलाइज़्ड रेमिटेंस स्कीम के तहत विदेशी निवेश के लिए पैसे भेजते हैं. एक फाइनेंशियल वर्ष में प्रत्येक निवासी व्यक्ति के लिए अनुमत लिमिट ₹2.40 करोड़ ($250,000) तक है.

आपको यह भी चेक करना चाहिए कि अकाउंट खोलने या फंड ट्रांसफर करने से पहले ब्रोकर या इन्वेस्टमेंट प्लेटफॉर्म को उचित रूप से नियंत्रित किया जाता है या नहीं.

आप भारत से सीधे विदेशी ट्रेडिंग अकाउंट के माध्यम से या अप्रत्यक्ष रूप से म्यूचुअल फंड और ETF के माध्यम से US स्टॉक में निवेश कर सकते हैं. प्रत्येक विधि में अलग-अलग लागत, जोखिम और अकाउंट की आवश्यकताएं होती हैं. निवेश करने से पहले ब्रोकरेज शुल्क, बैंक शुल्क, विदेशी मुद्रा लागत, टैक्स नियम और नियामक आवश्यकताओं को चेक करें. आपको अपने फाइनेंशियल लक्ष्यों, मार्केट की जानकारी, जोखिम सहनशीलता और भागीदारी के पसंदीदा स्तर के आधार पर निवेश का तरीका चुनना चाहिए.

28 जुलाई 2026 को USD-INR एक्सचेंज रेट के आधार पर INR वैल्यू अनुमानित है, और करेंसी मूवमेंट के अनुसार अलग-अलग हो सकती है.