स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर क्या है?
स्टॉकेस्टिक ऑसिलेटर एक मोमेंटम इंडिकेटर है जो एक विशिष्ट अवधि में अपनी कीमतों की रेंज से सिक्योरिटी की एक विशिष्ट क्लोजिंग कीमत की तुलना करता है. मार्केट मूवमेंट के लिए ऑसिलेटर की संवेदनशीलता को उस अवधि को एडजस्ट करके या परिणाम का मूविंग औसत लेकर कम किया जा सकता है. इसका उपयोग अधिक खरीदे गए और ओवरगोल्ड ट्रेडिंग सिग्नल जनरेट करने के लिए किया जाता है, जो 0-100 सीमाबद्ध मूल्यों का उपयोग करता है.
स्टोकस्टिक ऑसिलेटर कैसे काम करता है?
स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर एक निर्धारित अवधि में उच्च और कम कीमतों की विस्तृत रेंज के साथ एसेट की एक विशिष्ट क्लोजिंग कीमत की तुलना करता है. एक सामान्य नियम के रूप में, स्टैंडर्ड के रूप में 14-दिन की अवधि का उपयोग करके स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर की गणना की जाती है. लेकिन, विशिष्ट आवश्यकताओं के अनुरूप समय अवधि को समायोजित किया जा सकता है. किसी भी विशेष अवधि के लिए स्टोकेस्टिक इंडिकेटर की वैल्यू हमेशा 0 से 100 के बीच होती है .
ऑसिलेटर इतिहास
डॉ. जॉर्ज लेन ने सिक्योरिटीज़ के तकनीकी विश्लेषण में इस्तेमाल के लिए 1950 के अंत में स्टोकस्टिक ऑसिलेटर का विकास किया. लेन, एक वित्तीय विश्लेषक, स्टोकास्टिक्स के उपयोग पर अनुसंधान पत्र प्रकाशित करने वाले पहले शोधकर्ताओं में से एक था. उनका मानना है कि इस संकेतक का उपयोग फिबोनाक्सी रिट्रेसमेंट साइकिल के साथ लाभकारी रूप से किया जा सकता है या इलियट वेव सिद्धांत के साथ किया जा सकता है.
लेन ने नोट किया कि स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर सुरक्षा की कीमत गति को दर्शाता है. यह कीमत के लिए ट्रेंड इंडिकेटर नहीं है, जैसा कि मूविंग एवरेज इंडिकेटर के विपरीत है. ऑसिलेटर एक निर्दिष्ट अवधि के दौरान अपनी कीमत रेंज की उच्च और कम (Max और न्यूनतम) से संबंधित सिक्योरिटी की अंतिम कीमत की स्थिति की तुलना करता है. प्राइस मूवमेंट की ताकत को मापने के अलावा, ऑसिलेटर का उपयोग मार्केट रिवर्सल टर्निंग पॉइंट्स की भविष्यवाणी करने के लिए भी किया जा सकता है.
स्टोकस्टिक ऑसिलेटर फॉर्मूला
%K = (C - L 14) / (H 14 - L 14) * 100
कहां:
- C = सबसे हाल ही की अंतिम कीमत
- L14 = पिछले 14 ट्रेडिंग सेशन की सबसे कम कीमत पर ट्रेड की गई है
- H14 = उसी 1 14-दिन की अवधि के दौरान ट्रेड की जाने वाली उच्चतम कीमत
- %K = स्टॉकेस्टिक इंडिकेटर का वर्तमान मूल्य
ध्यान दें: %K को कभी-कभी फास्ट स्टोकेस्टिक इंडिकेटर कहा जाता है. "स्लो" स्टोकेस्टिक इंडिकेटर को %D के रूप में लिया जाता है, जो %K का 3-अवधि चलने वाला औसत है.
इस इंडिकेटर का अंतर्निहित सिद्धांत यह है कि अपट्रेंडिंग मार्केट में, कीमतें अधिक होने के करीब होंगी, और डाउनट्रेंडिंग मार्केट में, कीमतें कम होने के करीब होंगी. ट्रेडिंग सिग्नल तब जनरेट किए जाते हैं जब %K तीन अवधि के मूविंग औसत से पार हो जाता है, जिसे %D के नाम से जाना जाता है.
धीमी और तेज़ स्टोकस्टिक ऑसिलेटर के बीच अंतर धीमी %K में है, जिसमें इसके आंतरिक स्मूथिंग को नियंत्रित करने के लिए 3 की %K स्मूथिंग अवधि शामिल की गई है. 1 तक का स्मूथिंग पीरियड सेट करना फास्ट स्टोकस्टिक ऑसिलेटर के प्लॉट करने के बराबर है.
स्टोकस्टिक ऑसिलेटर का उदाहरण
आइए बताते हैं कि स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर को एक काल्पनिक उदाहरण के साथ कैसे लगाया जा सकता है:
परिस्थिति: कल्पना करें कि आप भारत के नेशनल स्टॉक एक्सचेंज (NSE) पर लिस्टेड स्टॉक में रुचि रखने वाले ट्रेडर हैं. आप संभावित ट्रेडिंग अवसरों का आकलन करने के लिए स्टोकस्टिक ऑसिलेटर का उपयोग करना चाहते हैं.
स्टॉक: ABC लिमिटेड (फिकल स्टॉक)
टाइमफ्रेम: पिछले 14 ट्रेडिंग दिनों में दैनिक क्लोजिंग कीमतें
स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर पैरामीटर:
- %K अवधि: 14
- %D अवधि: 3 (%K का 3-दिन का मूविंग औसत)
उदाहरण गणना
1. डेटा कलेक्शन: पिछले 14 ट्रेडिंग दिनों में ABC लिमिटेड के लिए अंतिम कीमतों को एकत्रित करें.
2. %K की गणना करें: पिछले 14 दिनों में उच्चतम और सबसे कम की गणना करके शुरू करें. इस मामले में आइए निम्नलिखित पर विचार करते हैं:
- उच्चतम उच्च (HH) = ₹155
- सबसे कम कम (LL) = ₹120
फॉर्मूला का उपयोग करके दिन 14 के लिए %K की गणना करें:
- %K (दिन 14) = [(क्लोज़िंग प्राइस - LL) / (HH - LL)] * 100
- %K (दिन 14) = [₹ 155 - ₹ 120 / ₹ 155 - ₹ 120] * 100
- %K (दिन 14) ⁇ 78.26
3. %D की गणना करें: अब, दिन 14 से शुरू होने वाले %K के 3-दिन चलने वाले औसत की गणना करें:
- %D (दिन 14) = (78.26 + %K (दिन 13) + %K (दिन 12)) / 3
- %D (दिन 14) ⁇ (78.26 + 82.76 + 86.67) / 3
- %D (दिन 14) ⁇ 82.90
विरूद्धकरण
- दिन 14 को %K लगभग 78.26 है .
- दिन 14 को %D लगभग 82.90 है .
अब, आप संभावित ट्रेडिंग सिग्नल की व्याख्या करने के लिए इन वैल्यू का उपयोग करेंगे:
- 20 से कम %K एक ओवरसोल्ड स्थिति (बलिश क्षमता) को दर्शा सकता है.
- %K, 80 से अधिक की स्थिति को दर्शा सकती है (उपयोगी क्षमता).
इस उदाहरण में, 78.26 पर %K और 82.90 पर %D के साथ, आप संभावित ट्रेडिंग अवसरों के लिए स्टॉक की निगरानी पर विचार कर सकते हैं, अन्य मार्केट एनालिसिस के संदर्भ में अपने निर्णय की पुष्टि करने के लिए किसी भी क्रॉसओवर या डाइवर्स पर नज़र रख सकते हैं.
रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) बनाम स्टोकस्टिक ऑसिलेटर
रिलेटिव स्ट्रेंथ इंडेक्स (RSI) बनाम स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर के बीच मुख्य सिमिलाइरिटी और अंतर यहां दिए गए हैं
समानताएं
विशेषता
|
स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर
|
RSI
|
उद्देश्य
|
मापन गति और अधिक खरीदे गए/ओवरगोल्ड की स्थितियों की पहचान करता है
|
मापन गति और अधिक खरीदे गए/ओवरगोल्ड की स्थितियों की पहचान करता है
|
स्केल
|
0 से 100
|
0 से 100
|
अंतर
विशेषता
|
स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर
|
RSI
|
गणना
|
किसी विशिष्ट अवधि में अंतिम कीमत की रेंज की तुलना करता है
|
किसी विशिष्ट अवधि में मूल्य लाभ और नुकसान की औसत गणना करता है
|
घटक
|
%K और %D लाइन
|
सिंगल RSI वैल्यू
|
संक्षेप में, स्टोकस्टिक ऑसिलेटर और RSI से संबंधित हैं कि वे दोनों मोमेंटम ऑसिलेटर हैं जिनका इस्तेमाल टेक्निकल एनालिसिस के लिए किया जाता है. हालांकि वे अधिक खरीदे गए और अधिक बिकने वाली स्थितियों की पहचान करने में कुछ समानताएं साझा करते हैं, लेकिन उनके पास अलग-अलग गणना विधियां होती हैं और एक साथ इस्तेमाल किए जाने पर ट्रेडिंग विश्लेषण में पूरक जानकारी प्रदान कर सकती हैं. ट्रेडर अक्सर अपनी विशिष्ट ट्रेडिंग स्ट्रेटेजी और प्राथमिकताओं के आधार पर दोनों में से चुन सकते हैं.
स्टोकस्टिक ऑसिलेटर के उपयोग
यहां स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर के मुख्य उपयोग दिए गए हैं
1. अधिक खरीदे गए और ओवरगोल्ड की स्थितियों की पहचान करना
स्टोकास्टिक ऑसिलेटर का उपयोग बाजार में संभावित अधिक खरीदे गए और अधिक बेचे गए स्तर की पहचान करने के लिए किया जा सकता है. जब ऑसिलेटर रीडिंग 80 से अधिक बढ़ती है, तो यह सुझाव देता है कि मार्केट की अधिक खरीद हो जाती है, और संभावित सेल सिग्नल ट्रिगर किया जा सकता है. इसके विपरीत, 20 से कम की एक पढ़ाई एक ओवरसोल्ड स्थिति को दर्शाती है, जो संभावित रूप से खरीद अवसर का संकेत देती है.
2. डायवर्जेंस एनालिसिस
- बेरिश डाइवर्जेंस: यह तब होता है जब सिक्योरिटी की कीमत एक नई ऊंची होती है, लेकिन स्टोकस्टिक ऑसिलेटर ऐसा नहीं कर पाता है. यह विभेदन अपट्रेंड से डाउनट्रेंड तक संभावित रिवर्सल का संकेत दे सकता है.
- बुलिश डायवर्जेंस: इसके विपरीत, एक बुलिश डायवर्जेंस तब होता है जब कीमत नई कम हो जाती है, लेकिन ऑसिलेटर नई कम कीमत पर पहुंचने में विफल रहता है. यह एक डाउनट्रेंड से अपट्रेंड में संभावित रिवर्सल का संकेत दे सकता है.
यह ध्यान रखना महत्वपूर्ण है कि डाइवर्जेन्स सिग्नल अक्सर कीमत रिवर्सल से पहले होते हैं, लेकिन ट्रेडिंग पोजीशन लेने से पहले कन्फर्मेशन की आवश्यकता होती है.
3. क्रॉसओवर सिग्नल
स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर में दो लाइन होते हैं: %K लाइन (जल्दी) और %D लाइन (स्लो).
- बुलिश क्रॉसओवर: जब %D लाइन से अधिक %K लाइन को पार किया जाता है, तो यह एक संभावित ऊपर की प्रवृत्ति को संकेत कर सकता है.
- बेरिश क्रॉसओवर: इसके विपरीत, जब %K लाइन %D लाइन से नीचे पार हो जाती है, तो यह संभावित डाउनवर्ड ट्रेंड को दर्शा सकता है.
स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर की सीमाएं
यहां स्टोकेस्टिक ऑसिलेटर की सीमाएं दी गई हैं-
- लैगिंग इंडिकेटर:
हालांकि यह संभावित रिवर्सल की पहचान करने में मदद कर सकता है, लेकिन स्टोकस्टिक ऑसिलेटर अभी भी एक लैगिंग इंडिकेटर है. यह तेजी से कीमतों के उतार-चढ़ाव के दौरान समय पर सिग्नल प्रदान नहीं कर सकता है, जिससे व्यापारी अवसरों को मिस कर सकते हैं.
- मज़बूत ट्रेंड में प्रभावशीलता:
मजबूत ट्रेंडिंग मार्केट में, स्टोकस्टिक ऑसिलेटर अधिक समय के लिए अधिक खरीदे गए या अधिक भूभाग में रह सकता है, जिससे यह समय दर्ज करने और बाहर निकलने के लिए कम उपयोगी हो सकता है.
- ऑप्टिमाइज़ेशन संबंधी समस्याएं:
स्टॉकास्टिक ऑसिलेटर की प्रभावशीलता पैरामीटर के विकल्प (जैसे, लुकबैक अवधि) के आधार पर अलग-अलग हो सकती है. ट्रेडर्स को विभिन्न एसेट और टाइमफ्रेम के लिए इन पैरामीटर को ऑप्टिमाइज़ करने की आवश्यकता हो सकती है, जो समय ले सकते हैं.
- विषयकता:
कई तकनीकी संकेतकों की तरह, स्टोकस्टिक ऑसिलेटर संकेतों की व्याख्या कुछ हद तक विषयक हो सकती है. इस ऑसिलेटर के आधार पर एंट्री और एक्जिट के मानदंडों में ट्रेडर्स अलग-अलग हो सकते हैं.
निष्कर्ष
अंत में, स्टोक ऑसिलेटर की जटिलताओं को समझना, स्टॉक मार्केट की गतिशील दुनिया को नेविगेट करने के लिए एक शक्तिशाली टूल के साथ ट्रेडर्स को सुसज्जित करता है. लेकिन, अपनी सीमाओं को स्वीकार करना और इसका उपयोग अन्य संकेतकों और सही जोखिम प्रबंधन पद्धतियों के साथ करना आवश्यक है.
जो लोग अपनी ट्रेडिंग यात्रा शुरू करना चाहते हैं और स्टॉक मार्केट इन्वेस्टमेंट की शक्ति का लाभ उठाना चाहते हैं, उनके लिए बजाज फाइनेंशियल सिक्योरिटीज़ लिमिटेड के साथ ट्रेडिंग अकाउंट खोलना एक मज़बूत अवसर प्रदान करता है. विश्वसनीयता और इनोवेशन की प्रतिष्ठा के साथ, हम रिसर्च संसाधनों के साथ एक ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म प्रदान करते हैं, और पर्सनलाइज़्ड सपोर्ट निवेशक को अपने फाइनेंशियल लक्ष्यों को पूरा करने में सूचित निर्णय लेने में सक्षम बनाता है.
संबंधित आर्टिकल
फ्यूचर और ऑप्शन्स (एफ एंड ओ)
शेयरों का सही इश्यू क्या है
ट्रेडिंग क्या है
कॉल और पुट विकल्प क्या हैं
