बैंकिंग में LAS का पूरा रूप: सिक्योरिटीज़ पर लोन को समझें

बैंकिंग में LAS क्या है?

LAS का अर्थ है सिक्योरिटीज़ पर लोन. यह बैंकों और फाइनेंशियल संस्थानों द्वारा प्रदान किया जाने वाला एक फाइनेंशियल प्रोडक्ट है जो व्यक्तियों को अपनी फाइनेंशियल सिक्योरिटीज़ जैसे शेयर, म्यूचुअल फंड, बॉन्ड और अन्य मार्केटेबल सिक्योरिटीज़ को कोलैटरल के रूप में गिरवी रखकर फंड उधार लेने की अनुमति देता है. इस प्रकार का लोन उधारकर्ता को अपने इन्वेस्टमेंट बेचने की आवश्यकता के बिना लिक्विडिटी प्रदान करता है, जिससे उन्हें अपनी एसेट की संभावित वृद्धि से लाभ प्राप्त करने के साथ-साथ फाइनेंशियल आवश्यकताओं को पूरा करने में मदद मिलती है.

LAS और अर्थ का पूरा रूप

सिक्योरिटीज़ पर लोन (LAS) एक लोन है, जो फाइनेंशियल संस्थानों द्वारा प्रदान किया जाता है, जहां उधारकर्ता अपनी सिक्योरिटीज़, जैसे शेयर या म्यूचुअल फंड को कोलैटरल के रूप में गिरवी रखता है. अगर उधारकर्ता लोन पर डिफॉल्ट करता है, तो लेंडर बकाया राशि को रिकवर करने के लिए इन सिक्योरिटीज़ को बेच सकता है. इस प्रकार का लोन अंतर्निहित सिक्योरिटीज़ को बेचने के बिना फंड एक्सेस करने का सुविधाजनक तरीका प्रदान करता है, जिससे यह लिक्विडिटी की आवश्यकता वाले इन्वेस्टर के लिए एक लोकप्रिय विकल्प बन जाता है.

LAS के लिए योग्य सिक्योरिटीज़ के प्रकार

• शेयर: सूचीबद्ध कंपनियों के इक्विटी शेयरों का इस्तेमाल आमतौर पर कोलैटरल के रूप में किया जाता है.
• म्यूचुअल फंड: इक्विटी और डेट दोनों म्यूचुअल फंड की यूनिट योग्य हैं.
• बॉन्ड: कॉर्पोरेट बॉन्ड और सरकारी सिक्योरिटीज़ को गिरवी रखा जा सकता है.
• एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ईटीएफ): स्टॉक एक्सचेंज पर ट्रेड करने वाले ईटीएफ.
• इंश्योरेंस पॉलिसी: कैश सरेंडर वैल्यू वाली कुछ पॉलिसी.
• नॉन-कन्वर्टिबल डिबेंचर (एनसीडी): निगमों द्वारा जारी NCD.

LAS कैसे काम करता है?

सिक्योरिटीज़ पर लोन में, उधारकर्ता अपनी योग्य सिक्योरिटीज़ लेंडर को गिरवी रखता है. इसके बाद लेंडर इन सिक्योरिटीज़ के मार्केट वैल्यू के प्रतिशत के आधार पर लोन राशि प्रदान करता है. उधारकर्ता सिक्योरिटीज़ के स्वामित्व को बनाए रखता है और लाभांश और ब्याज जैसे लाभ प्राप्त करना जारी रखता है. लोन का उपयोग विभिन्न उद्देश्यों के लिए किया जा सकता है, और पुनर्भुगतान की शर्तें आमतौर पर सुविधाजनक होती हैं, जिसमें इंटरेस्ट-ओनली भुगतान या नियमित EMIs के विकल्प होते हैं.

LAS के लिए योग्यता की शर्तें

• योग्य प्रतिभूतियों का स्वामित्व: उधारकर्ताओं के पास ऐसी सिक्योरिटीज़ होनी चाहिए जिन्हें लेंडर द्वारा कोलैटरल के रूप में स्वीकार किया जाता है.
• सिक्योरिटीज़ की न्यूनतम वैल्यू: लोनदाता को आमतौर पर गिरवी रखी जाने वाली सिक्योरिटीज़ के लिए न्यूनतम मार्केट वैल्यू की आवश्यकता होती है.
• स्थिर वित्तीय पृष्ठभूमि: स्थिर आय और फाइनेंशियल स्थिरता का प्रमाण.
• आयु मानदंड: उधारकर्ताओं की आयु आमतौर पर 18 से 90 साल के बीच होनी चाहिए.
• लेंडर की आवश्यकताओं का अनुपालन: लेंडर द्वारा निर्धारित विशिष्ट शर्तों को पूरा करना.

LAS चुनने के लाभ

• फंड का तुरंत एक्सेस: फाइनेंशियल ज़रूरतों को पूरा करने के लिए तेज़ लिक्विडिटी प्रदान करता है.
• सिक्योरिटीज़ बेचने की कोई आवश्यकता नहीं: उधारकर्ताओं को अपना निवेश पोर्टफोलियो बनाए रखने की अनुमति देता है.
• इन्वेस्टमेंट पर निरंतर आय: उधारकर्ता लाभांश, ब्याज या पूंजीगत लाभ प्राप्त करना जारी रखते हैं.
• प्रतिस्पर्धी ब्याज दरें: कोलैटरल के कारण आमतौर पर अनसिक्योर्ड लोन से कम.
• सुविधाजनक पुनर्भुगतान विकल्प: इंटरेस्ट-ओनली भुगतान या नियमित EMIs के विकल्प.
• संभावित टैक्स लाभ: लोन पर भुगतान किया गया ब्याज कुछ शर्तों के तहत टैक्स-डिडक्टिबल हो सकता है.

ब्याज दर और शुल्क

सिक्योरिटी पर लोन की ब्याज दरें आमतौर पर अनसिक्योर्ड लोन की तुलना में कम होती हैं क्योंकि लोन कोलैटरल द्वारा समर्थित होता है. सिक्योरिटीज़ के प्रकार, लोन राशि और उधारकर्ता की क्रेडिट योग्यता के आधार पर दरें अलग-अलग हो सकती हैं. अतिरिक्त शुल्क में प्रोसेसिंग फीस, सेवा शुल्क और अन्य प्रशासनिक लागत शामिल हो सकते हैं.

पुनर्भुगतान के नियम और शर्तें

LAS के लिए पुनर्भुगतान की शर्तें आमतौर पर सुविधाजनक होती हैं. उधारकर्ता लोन अवधि के दौरान इंटरेस्ट-ओनली भुगतान का विकल्प चुन सकते हैं या नियमित EMI भुगतान कर सकते हैं. लोन को बिना किसी महत्वपूर्ण दंड के किसी भी समय आंशिक या पूर्ण रूप से चुकाया जा सकता है. पुनर्भुगतान में विफलता के परिणामस्वरूप लोन राशि को रिकवर करने के लिए गिरवी रखे गए सिक्योरिटीज़ को बेचने का.

सिक्योरिटीज़ और निवेश पोर्टफोलियो पर प्रभाव

सिक्योरिटीज़ को गिरवी रखा जाता है, लेकिन उधारकर्ता के स्वामित्व को बनाए रखते हैं और लाभांश, ब्याज या पूंजीगत लाभ प्राप्त करते रहते हैं. लेकिन, अगर गिरवी रखी गई सिक्योरिटीज़ की वैल्यू काफी कम हो जाती है, तो लेंडर को अतिरिक्त कोलैटरल या आंशिक लोन पुनर्भुगतान की आवश्यकता पड़ सकती है. सिक्योरिटीज़ की ज़बरदस्ती बिक्री से बचने के लिए उचित मैनेजमेंट आवश्यक है, जो निवेश पोर्टफोलियो को नकारात्मक रूप से प्रभावित कर सकता है.

टैक्स संबंधी प्रभाव

सिक्योरिटीज़ पर लोन पर भुगतान किया गया ब्याज कुछ शर्तों के तहत टैक्स कटौती योग्य हो सकता है, विशेष रूप से अगर उधार लिए गए फंड का उपयोग निवेश या बिज़नेस के उद्देश्यों के लिए किया जाता है. लेकिन, टैक्स कानून अलग-अलग होते हैं, और व्यक्तिगत परिस्थितियों के आधार पर विशिष्ट प्रभावों को समझने के लिए टैक्स प्रोफेशनल से परामर्श करने की सलाह दी जाती है.

अन्य फाइनेंसिंग विकल्पों की तुलना

• पर्सनल लोन: उच्च ब्याज दरें, कोई कोलैटरल की आवश्यकता नहीं.
• क्रेडिट कार्ड: बहुत उच्च ब्याज दरें, शॉर्ट-टर्म आवश्यकताओं के लिए सर्वश्रेष्ठ.
• होम इक्विटी लोन: कम ब्याज दरें लेकिन प्रॉपर्टी खोने का जोखिम.
• मार्जिन लोन: LAS के समान लेकिन विशेष रूप से अधिक सिक्योरिटीज़ खरीदने के लिए.

निष्कर्ष

सिक्योरिटीज़ पर लोन (LAS) इन्वेस्टमेंट को लिक्विडेट किए बिना फंड एक्सेस करने का सुविधाजनक और किफायती तरीका प्रदान करता है. यह सुविधाजनक, निवेश से निरंतर लाभ और प्रतिस्पर्धी ब्याज दरें प्रदान करता है, जिससे यह पर्याप्त इन्वेस्टमेंट पोर्टफोलियो वाले लोगों के लिए एक आकर्षक विकल्प बन जाता है. लेकिन, उधारकर्ताओं को LAS का विकल्प चुनने से पहले शर्तों, संभावित जोखिमों और टैक्स प्रभावों पर सावधानीपूर्वक विचार करना चाहिए. सही फाइनेंशियल प्लानिंग और मैनेजमेंट किसी भी नुकसान को कम करते समय लाभ को अधिकतम करने में मदद कर सकता है.